日前，港交所披露渤海銀行通過聆訊后的資料集，這意味著，在遞交上市資料4個月后，渤海銀行IPO迎來了新進(jìn)展。

早在2017年6月，該行董事長李伏安就曾公開表露要沖擊資本市場以求資本補(bǔ)充的意向。近年來，渤海銀行已運(yùn)用多種工具進(jìn)行資本“補(bǔ)血”，經(jīng)過三次增資后，渤海銀行啟動了上市進(jìn)程，預(yù)期通過IPO補(bǔ)充核心資本。

不過從財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)來看，2019年，該行一級資本充足率和資本充足率上升的同時，核心一級資本充足率創(chuàng)三年新低。

或?yàn)槟陜?nèi)首家上市銀行

今年以來，無論是港股還是A股市場，尚未有一家銀行實(shí)現(xiàn)上市。6月23日，據(jù)港交所披露，渤海銀行已通過港交所上市聆訊。這意味著，在遞交上市資料4個月后，渤海銀行IPO迎來了新進(jìn)展，同時，年內(nèi)銀行IPO顆粒無收的情況有望扭轉(zhuǎn)。

(信息來源：渤海銀行聆訊后資料集_港交所)

今年2月14日，證監(jiān)會已接收渤海銀行提交的《股份有限公司境外首次公開發(fā)行股份(包括普通股、優(yōu)先股等各類股票及股票的派生形式)審批》。緊接著，在2月26日，渤海銀行向港交所遞交招股書，擬在香港主板上市，建銀國際、海通國際、農(nóng)銀國際以及中信里昂證券為其聯(lián)席保薦人。

據(jù)渤海銀行聆訊后資料集顯示，截至去年年底，該行資產(chǎn)總額達(dá)1.12萬億元，較上年增長8%。今年第一季度，渤海銀行實(shí)現(xiàn)營收達(dá)81.98億元，較上年同期增長27.7%。

公開資料顯示，成立于2005年12月的渤海銀行總部位于天津，是最年輕的一家全國性股份制銀行，同時也是我國唯一一家外資銀行參與發(fā)起設(shè)立的全國性股份制商業(yè)銀行。

從股權(quán)結(jié)構(gòu)來看，目前，渤海銀行的第一大股東為泰達(dá)控股，直接持有渤海銀行已發(fā)行股份總數(shù)25.00%的權(quán)益。而外資銀行渣打銀行是該行第二大股東，直接持有19.99%的權(quán)益。第三大股東為中海集團(tuán)投資有限公司，直接持有該行13.67%的權(quán)益。

相較于去年8家銀行相繼登陸A股的盛況，今年銀行業(yè)的IPO表現(xiàn)冷淡。有分析人士向藍(lán)鯨財(cái)經(jīng)表示，由于較優(yōu)質(zhì)的金融機(jī)構(gòu)大部分已經(jīng)上市，市場資金可能并不會轉(zhuǎn)向體量較小的機(jī)構(gòu)，同時，中小銀行市場關(guān)注度也不多，因而上半年銀行IPO并沒有顯著進(jìn)展。

目前，在全國12家股份制商業(yè)銀行中，也僅剩渤海銀行、廣發(fā)銀行和恒豐銀行3家尚未登陸資本市場。

去年核心一級資本充足率創(chuàng)新低

早在2017年6月，該行董事長李伏安就曾公開表露要沖擊資本市場的意向，“由于銀行資本消耗較大，上市是補(bǔ)充資本充足率的一個重要手段。”李伏安表示。

近年來，渤海銀行運(yùn)用多種工具進(jìn)行資本“補(bǔ)血”，不過從財(cái)報(bào)來看，該行2019年一級資本充足率和資本充足率上升的同時，核心一級資本充足率創(chuàng)三年新低。

(信息來源：渤海銀行聆訊后資料集_港交所)

數(shù)據(jù)顯示，截至去年年底，該行資本充足率為13.07%，同比上升1.3%;一級資本充足率為10.63%，同比上升2.02%;不過，其核心一級資本充足率創(chuàng)該行近三年新低，同比下降0.6個百分點(diǎn)，為8.06%。

據(jù)當(dāng)前監(jiān)管要求，系統(tǒng)性重要銀行資本充足率、一級資本充足率和核心一級資本充足率分別不得低于11.5%、9.5%和8.5%，非系統(tǒng)性銀行不得低于10.5%、8.5%和7.5%。而渤海銀行的核心一級資本充足率正在接近監(jiān)管“紅線”。

今年1月，評級機(jī)構(gòu)聯(lián)合資信出具關(guān)于渤海銀行2020年第二期金融債券的信用評級報(bào)告中也提到，該行業(yè)務(wù)的快速發(fā)展導(dǎo)致一級資本面臨補(bǔ)充壓力，而凈利差持續(xù)收窄，監(jiān)管壓力下投資資產(chǎn)規(guī)模持續(xù)收縮，疊加信貸資產(chǎn)質(zhì)量面臨一定下行壓力，未來盈利承壓。

而事實(shí)上，渤海銀行近幾年已采取了多種工具補(bǔ)充彈藥。自2017年以來，該行通過合法承繼信托股權(quán)、增資擴(kuò)股以及發(fā)行無固定期限資本補(bǔ)充債券等方式，這也使得該行股權(quán)結(jié)構(gòu)得以進(jìn)一步優(yōu)化。

2019年9月11日，渤海銀行在全國銀行間債券市場公開發(fā)行了總額為200億元人民幣的無固定期限資本債券，成為國內(nèi)首家發(fā)行永續(xù)債的非上市銀行。同年11月，完成第三次增資擴(kuò)股之后，渤海銀行將注冊資本由85億元變更為144.5億元。

經(jīng)過三次增資后，渤海銀行也像大多數(shù)全國性股份行一樣，啟動了上市進(jìn)程，預(yù)期通過IPO補(bǔ)充核心資本。目前來看，通過港交所聆訊的渤海銀行將于不久后正式登陸港交所，或成為第10家上市的全國性股份制銀行。

關(guān)鍵詞： 渤海銀行赴港IPO