久久精品色妇熟妇丰满人妻99,久久久网,和少妇疯狂做爰过程,欧美系列亚洲系列国产系列

廊坊新聞網(wǎng)-主流媒體,廊坊城市門戶

硅谷銀行為何破產(chǎn)?銀行破產(chǎn)后儲戶的錢怎么辦?-環(huán)球快資訊

2023-03-15 09:26:14 來源:紅塔期貨

從股價大跌帶崩美國股市,到宣布破產(chǎn)和被接管,硅谷銀行經(jīng)歷這一切只用了48小時。

據(jù)報道,硅谷銀行由于流動性不足,曾于當(dāng)?shù)貢r間9日宣布計劃通過出售普通股和優(yōu)先股籌集超20億美元的額外資金,該消息一出,其母公司硅谷金融集團股票在一個交易日內(nèi)暴跌超60%。次日,美國加州監(jiān)管機構(gòu)宣布,硅谷銀行(SVB)因“流動性不足與資不抵債”被FDIC(美國聯(lián)邦存款保險公司)接管,并開始安排后續(xù)存款償付計劃。當(dāng)天,硅谷銀行母公司硅谷金融集團的股票在盤前交易中暴跌,隨后進入停牌狀態(tài)。


(資料圖片僅供參考)

“擠兌”——倒閉元兇

先介紹一下硅谷銀行。

硅谷銀行1983年成立于美國,1988年在納斯達克掛牌上市,是美國唯一一家創(chuàng)投圈內(nèi)的專業(yè)性銀行,主要服務(wù)于科技型企業(yè),至今已經(jīng)幫助了超3萬家初創(chuàng)企業(yè)進行融資,對接全球600家風(fēng)險投資機構(gòu),120家私募股權(quán)機構(gòu),在初創(chuàng)企業(yè)信貸市場占有率超過50%。截至2022年末,硅谷銀行總資產(chǎn)大約2090億美元,總存款約1754億美元,是美國第16大銀行。

那么,這家實力雄厚的銀行,為何一夜之間宣布倒閉了呢?

在銀行業(yè)中,有一個固有名詞叫“擠兌”。是指大量的銀行客戶同時到銀行提取現(xiàn)金的現(xiàn)象。銀行擠兌往往是由信用下降、破產(chǎn)傳言等原因造成的,一系列的不利信息會導(dǎo)致儲戶懷疑其在銀行儲蓄的安全性。當(dāng)擠兌現(xiàn)象發(fā)生時,如果銀行存款準(zhǔn)備金不足以支付,可能會導(dǎo)致銀行陷入流動性危機,進而破產(chǎn),甚至波及整個銀行業(yè)。

那這樣一家規(guī)模不小的銀行,為什么會出現(xiàn)“擠兌”呢?

一方面是硅谷銀行自身在投資的上“期限錯配”。

傳統(tǒng)銀行的賺錢方式主要是存貸利差。銀行先吸收大量的客戶存款,并提供相應(yīng)的利息,然后將客戶存款投放到收益較高的產(chǎn)品或以更高的利息借貸給他人,兩者之間的利息差就構(gòu)成了銀行的收益。

硅谷銀行的賺錢模式大抵也是如此。

疫情以來,美聯(lián)儲實施寬松的貨幣政策,市場流動性充裕,大量投資資金涌向科創(chuàng)企業(yè),硅谷銀行也因此吸收了大量的低成本短期存款。根據(jù)硅谷銀行年報數(shù)據(jù),該行負(fù)債端所積累的存款從2019年底的618億美元大幅上升至2021年底的1892億美元,2022年底略降至1731億美元。由于一時難以找到合適的貸款投向,硅谷銀行除了發(fā)放一些長期限的貸款外,還將這些存款用于購買大量的風(fēng)險較低的證券,比如久期較長的美國國債和住房抵押貸款支持證券等產(chǎn)品。有報道稱,擁有1700多億美元存款的硅谷銀行只有150億現(xiàn)金,卻投資1080億美金在證券投資組合,其中超過80%的倉位久期都在5年以上,主要為五年期以上的國債和有抵押支持債券。過于嚴(yán)重的短債長投、期限錯配,為硅谷銀行埋下了隱患。

另一方面則來源于硅谷銀行的客戶。

與傳統(tǒng)大型銀行不同,硅谷銀行的服務(wù)對象主要是那些依賴流動性支持的美國高科技初創(chuàng)企業(yè)。在為這些科技公司提供信貸資金的同時,也會用自有資本買入這些公司的部分股權(quán)。隨著這些科技公司成長壯大,股價上升,硅谷銀行在收回貸款的同時,還能獲得可觀的股權(quán)投資收益。而不少科技公司為了感謝硅谷銀行的投融資支持,還會把賺的繼續(xù)錢存在硅谷銀行,兩全其美。

但隨著美聯(lián)儲不斷加息,美國經(jīng)濟和資本市場熱度下降,依賴流動性支持的科創(chuàng)企業(yè)現(xiàn)金加速消耗,面臨困境,提現(xiàn)需求激增,這就導(dǎo)致了硅谷銀行大量存款的流失。

一般情況下,硅谷銀行可以出售美債和MBS等流動性資產(chǎn)來應(yīng)對提現(xiàn)需求,但由于美債收益率持續(xù)攀升,這些資產(chǎn)的市場價格大幅下跌,這意味著如果硅谷銀行提前出售這些資產(chǎn)將蒙受投資損失。為了滿足客戶的需求,此前因拋售210億美元的債券資產(chǎn)帶來18億美元的損失,也加大了市場對硅谷銀行資不抵債的擔(dān)憂,加劇了擠兌和市場恐慌情緒,局面驟然惡化。

由于資不抵債,流動性不足,客戶擠兌造成更大破壞,硅谷銀行沒有躲過破產(chǎn)的命運。

銀行倒閉了儲戶的錢怎么辦

那銀行倒閉了儲戶的錢怎么辦呢?

據(jù)報道,硅谷銀行將由美國監(jiān)管部門指定的聯(lián)邦存款保險公司進行接管。而根據(jù)美國的存款保險制度,聯(lián)邦存款保險公司對每個賬戶最高承保額是25萬美金,但不少企業(yè)在硅谷銀行的存款數(shù)額都遠(yuǎn)超25萬美金,超過部分聯(lián)邦存款保險公司會出售硅谷銀行的剩余資產(chǎn),用于償還儲戶的錢。

在我國,根據(jù)我國的存款保險制度,各家銀行向保險機構(gòu)統(tǒng)一繳納保險費,一旦銀行出現(xiàn)危機,保險機構(gòu)將對存款人提供最高50萬元的賠付額。也就是說,每個儲戶(同一個人名下)在同一銀行最高償付50萬,包括本金和利息。對于在某一家銀行存款50萬元以下的人群,如果存款有風(fēng)險,保險機構(gòu)基本上可以全額償付,但對于50萬元以上存款的人群來說,超過50萬部分,在破產(chǎn)銀行清算財產(chǎn)中再次受償,看最終財產(chǎn)清算情況有多少再拿多少。

(文章來源:紅塔期貨)

關(guān)鍵詞: