龍源電力(0916.HK)吸并平莊能源(ST平能、000780.SZ)回A方案獲得證監(jiān)會有條件通過。
根據(jù)重組方案，本次交易由換股吸收合并、資產(chǎn)出售及現(xiàn)金購買三部分組成。龍源電力吸收合并平莊能源，作為存續(xù)公司實現(xiàn)A+H兩地上市。同時平莊能源置出全部或部分資產(chǎn)或負債，存續(xù)公司龍源電力以57.74億元的價格收購國家能源集團新能源板塊8家子公司，國家能源集團新能源板塊業(yè)務打包上市。
龍源電力是全球最大的風電運營商，在全國擁有300多個風電場。今年上半年，龍源電力實現(xiàn)營業(yè)收入178.96億元、歸母凈利潤45.32億元。而被吸并方平莊能源在近六年內僅2017年實現(xiàn)盈利，其余幾年均為虧損，今年前三季度續(xù)虧3.51億元。
此外，龍源電力將收購國家能源集團旗下多家新能源公司，交易對手方作出業(yè)績承諾，標的公司2021年至2024年的凈利潤數(shù)將累計不低于29.28億元。
國家能源集團主導新能源業(yè)務整合
此次吸并重組也并非一帆風順。今年年初，龍源電力與平莊能源首次披露重組意向，7月份重組方案通過股東大會并獲得證監(jiān)會受理。
10月份平莊能源對證監(jiān)局出具的反饋意見進行回復，但由于涉及到龍源電力部分用地瑕疵資產(chǎn)擬進行剝離，且有關工作需要一定時間，因此10月22日公司宣布決定向中國證監(jiān)會申請中止審查本次交易事項。
隨著龍源電力此次交易所涉部分用地瑕疵資產(chǎn)進一步剝離事項已完成，本月初平莊能源申請恢復本次重組的審查工作。
直至11月17日此次重組上會，平莊能源與龍源電力的重組事項獲得證監(jiān)會并購重組委有條件通過，審核意見為“請申請人充分論證并補充說明避免同業(yè)競爭的相關承諾是否切實可行。”
根據(jù)重組方案，本次交易由換股吸收合并、資產(chǎn)出售及現(xiàn)金購買三部分組成。具體來看，龍源電力通過向平莊能源的全體換股股東發(fā)行A股股票換股吸收合并平莊能源，合并完成后，平莊能源將終止上市，并最終注銷法人資格，龍源電力作為存續(xù)公司，由其或其指定的全資子公司承繼及承接平莊能源擬出售資產(chǎn)外的資產(chǎn)、負債。同時，龍源電力為本次吸收合并發(fā)行的A股股票及原內資股將申請在深交所主板上市流通。
本次交易中，平莊能源擬出售的資產(chǎn)價格為34.37億元，擬購買資產(chǎn)則為包括東北新能源、東邊新能源、廣西新能源、云南新能源等在內的8家公司全部股權，交易價格合計為57.74億元。
此次交易不構成重組上市。據(jù)了解，平莊能源的控股股東平煤集團是國家能源集團間接控股子公司，龍源電力的控股股東是國家能源集團。交易完成后，平莊能源作為被合并方將注銷法人資格，存續(xù)公司龍源電力的控股股東未發(fā)生變更，仍為國家能源集團，實控人仍為國務院國資委。
